השוק
עסקת ענק בהייטק הישראלי: נאייקס רוכשת חברה ב-350 מיליון דולר
ענקית הפינטק נאייקס נכנסת בעוצמה לשוק החניה החכמה ורוכשת חברה מובילה בארצות הברית, במהלך שצפוי להגדיל את שוק התשלומים הפוטנציאלי שלה בעשרות מיליארדי דולרים
נאייקס, ענקית הפינטק הישראלית שמחזיקה בפלטפורמת מסחר ותשלומים גלובלית שנועדה לסייע לבתי עסק להרחיב את עסקיהם, דיווחה היום (שלישי) כי חתמה על הסכם מחייב לרכישת חברת IPS Group, מהחברות המובילות בתחום טכנולוגיות החניה החכמה, מידי קרן .Windjammer Capital Investorsהתמורה בעסקה תעמוד על350 מיליון דולר במזומן, על בסיס חוב ומזומן אפס(Cash-Free, Debt-Free) .
הרכישה מהווה כניסה משמעותית של נאייקס לשוק החניה החכמה ומרחיבה את פעילותה בתחום המסחר האוטונומי. שילוב הפעילויות צפוי להגדיל בכ-85 מיליארד דולר את השוק הפוטנציאלי של נאייקס בתחום התשלומים ללא מזומן, לכ-342 מיליארד דולר עד שנת 2029.
קבוצת IPS היא ספקית מובילה של פתרונות חניה חכמה מבוססי תשלום עם מעל 20 שנות פעילות וטכנולוגיה שכבר פרוסה ביותר מ-250 אלף מקומות חניה. פתרונות החברה מעבדים מדי שנה מיליוני עסקאות עבור רשויות מקומיות, אוניברסיטאות ומפעילים פרטיים.
הפלטפורמה של IPS כוללת מדחני חניה חכמים, תשלומים באמצעות מובייל והודעות טקסט, מערכות תוכנה לאכיפה ולהיתרי חניה, זיהוי כלי רכב ופתרונות מבוססי נתונים לניהול חניה ומרחבים עירוניים.
בכוונת נאייקס לשלב את הטכנולוגיה והמעמד של IPS בתחום החניה עם תשתית התשלומים ורשת ההפצה הגלובלית שלה, הפרוסה ביותר מ-120 מדינות. המהלך צפוי לאפשר ל-IPS להאיץ את התרחבותה לשווקים בינלאומיים חדשים, ובראשם אירופה, ובמקביל לאפשר ללקוחות נאייקס גישה לפתרונות מתקדמים לניהול חניה ומרחבים עירוניים.
להערכת נאייקס, IPS צפויה לסיים את שנת 2026 עם הכנסות של יותר מ-90 מיליון דולר, המשקפות צמיחה אורגנית של כ-20% לעומת 2025. יצוין, כי למעלה מ-60% מהכנסותיה הן הכנסות חוזרות.
ה-EBITDA המתואם של IPS צפוי להסתכם ב-2026 בכ-21 מיליון דולר, לצד יצירת תזרים מזומנים חופשי משמעותי ושיעור המרה של כ-80%. שווי הפעילות של IPS בעסקה, 350 מיליון דולר, משקף מכפיל של כ-17 על ה-EBITDA המתואם הצפוי ל-2026, לפני סינרגיות. בהתחשב בסינרגיות שנתיות של יותר מ-8 מיליון דולר, שאותן צופה נאייקס, המכפיל יורד לכ-12.
נאייקס מעריכה כי העסקה תתרום באופן מיידי לשיעור הרווח הגולמי, לשיעור ה-EBITDA המתואם, לרווח המתואם למניה וליחס המרת תזרים המזומנים החופשי, ותתמוך בהמשך התקדמות החברה לעבר יעדיה לשנת 2028. העסקה אינה נכללת בתחזית הנוכחית של נאייקס לשנת 2026.
נאייקס צופה כי עד שנת 2029 ייווצרו מהעסקה סינרגיות EBITDA בקצב שנתי של יותר מ-8 מיליון דולר. בין היתר, הן צפויות לנבוע מהעברת נפח התשלומים של IPS לתשתית עיבוד התשלומים העצמאית של נאייקס, מהרחבת פעילות IPS לשווקים בינלאומיים חדשים ובהם אירופה, וכן מהזדמנויות למכירה צולבת של פתרונות טעינת רכב חשמלי.
העסקה משקפת את אסטרטגיית המיזוגים והרכישות של נאייקס, במסגרתה היא רוכשת חברות בעלות מעמד מבוסס בוורטיקלים שבהם תוכנה ותשלומים משתלבים זה בזה, מחברת אותן לתשתית התשלומים שלה ומשתמשת בפריסה הגלובלית של נאייקס כדי להרחיב את פעילותן לשווקים נוספים.
הרכישה תמומן באמצעות המזומנים הקיימים של נאייקס ובאמצעות חוב חדש בהיקף של כ-150 מיליון דולר. יחס החוב הפיננסי נטו ל-EBITDA צפוי לעמוד על כ-3.8 במועד השלמת העסקה, ובנאייקס מעריכים כי הוא ירד אל מתחת ל-3 עד סוף שנת 2027. הנהלת IPS צפויה להמשיך ולהוביל את פעילות החברה ממטה החברה בסן דייגו, קליפורניה.
השלמת העסקה צפויה במהלך הרבעון הרביעי של 2026, בכפוף לקבלת האישורים הרגולטוריים הנדרשים ולהתקיימות תנאי השלמה מקובלים.
לדברי יאיר נחמד, יו"ר ומנכ"ל נאייקס, "ערים מפעילות כמה מסביבות המסחר האוטונומי המורכבות והתובעניות ביותר בעולם, עם דרישות רגולטוריות מחמירות ותשתיות שנדרשות לפעול לאורך שנים. השילוב עם IPS יאפשר לנו להציע לערים פלטפורמה אחודה לניהול ותשלום במרחב העירוני, ולחבר בין עולם החניה לבין פתרונות טעינת הרכב החשמלי".
אהרון גרינברג, מנהל האסטרטגיה הראשי של נאייקס, הוסיף כי "IPS משתלבת באופן מדויק באסטרטגיית המיזוגים והרכישות שלנו. אנחנו מחפשים חברות הפועלות בתחומים שבהם תוכנה ותשלומים משתלבים זה בזה, ומחברים אותן לתשתית התשלומים ולפריסה הגלובלית של נאייקס כדי להרחיב את פעילותן בעולם. IPS מביאה שילוב של חומרה איכותית, תוכנה ויכולות תשלום, שמייצרים יחד התאמה אסטרטגית חזקה בין החברות".
עוד ב-
צ'אד רנדל, מנכ"ל IPS, מסר, כי "במהלך יותר משני עשורים בנינו את אחד הפתרונות המקיפים ביותר בשוק החניה ברחוב. החיבור לנאייקס יעניק ל-IPS את המשאבים להתרחב לשווקים גלובליים ולהמשיך לפתח ולהרחיב את אקוסיסטם פתרונות החניה שאנחנו מציעים ללקוחותינו".
הכתבות החמות
תגובות לכתבה(0):
תגובתך התקבלה ותפורסם בכפוף למדיניות המערכת.
תודה.
לתגובה חדשה
תודה.
לתגובה חדשה
תגובתך לא נשלחה בשל בעיית תקשורת, אנא נסה שנית.
חזור לתגובה
חזור לתגובה
