סוג זה של חוזה מסייע הן לקונים והן למוכרים להבטיח מחיר מובטח, ומגן עליהם מפני שינויים בלתי צפויים במחירי השוק. בעיקרו של דבר, זוהי דרך לנהל סיכונים פיננסיים על ידי הפיכת עלויות או הכנסות עתידיות לניתנות לחיזוי, ללא קשר למה שקורה בשוק.
עם זאת, אבטחה זו מגיעה עם פשרות: בעוד שאתם מוגנים מפני סיכון, אתם עלולים גם להחמיץ רווחים פוטנציאליים אם מחירי השוק יזוזו לטובתכם. קיים גם סיכון שצד אחד לא ימלא את הצד שלו בעסקה, למשל, אם מצב בו אמורים לשלם מחיר שבסופו של דבר יהיה גבוה בהרבה משווי השוק של הנכס בזמן קיום החוזה.
