למרות דוחות הרבעון הרביעי המצוינים של ענקית הבינה המלאכותית אנבידיה (NASDAQ:NVDA) NVIDIA, מניות ספקיות השבבים האסיאתיות שלה, כולל TSMC, רשמו ירידות. TSMC (NYSE:TSM) ירדה ב-0.9% במסחר בטייוואן (TW:2330); פוקסקון -Hon Hai Precision Industry Co Ltd (TW:2317), (SS:601138), איבדה 2.5%. ספקית שבבי הזיכרון הדרום קוריאנית SK Hynix Inc (KS:000660) ירדה עד 3%; וגם Advantest Corp היפנית (TYO:6857) השילה 0.6%.

המגמה השלילית בשוק האסיאתי הגיעה לאחר ירידות דומות במניית NVDA שאיבדה עד 2% במסחר המאוחר. זאת, כיוון שבשיחת המשקיעים הזהיר מנכ"ל אנבידיה, ג'נסן הואנג, כי למרות הביקוש המשמעותי לסדרת שבבי Blackwell החדשה של החברה, עלויות הייצור הגבוהות עשויות לפגוע בשולי הרווח של אנבידיה השנה. כדאי לזכור, עם זאת, שהדוחות מצביעים על כך שהביקוש לשבבים מתקדמים לא צפוי להיחלש בקרוב והלקוחות הגדולים של החברה, המכונים בוול סטריט "AI hyperscalers", ממשיכים להשקיע מאות מיליארדי דולרים בפיתוח יכולות הבינה המלאכותית שלהם.

עוד ב-

וול סטריט חצויה: איך ייראה הדוח הגורלי של אנבידיה? | ניתוח

לכתבה המלאה

האנליסטים של Summit Insight הורידו את דירוג מניית אנבידיה ל"החזק" בנימוק שהמניה כבר אינה מציגה יחס סיכון-תשואה אטרקטיבי, על אף שהחברה צפויה להמשיך ולצמוח בזכות מגמות חזקות בשוק הבינה המלאכותית. עוד ציינו האנליסטים כי בטווח הבינוני-ארוך, הביקוש לשבבי AI מתקדמים עלול להתמתן ככל שיותר מודלים מסיימים את שלב האימון שלהם ועוברים להתמקד בהסקת מסקנות (inference). ב-Summit צופים כי קצב הצמיחה בהכנסות אנבידיה יתחיל להאט במחצית השנייה של שנת הכספים 2026.