נדל"ן ותשתיות
פרידמן צוחק כל הדרך אל הבנק: על נתוני המשכנתאות בלאומי
נתוני המשכנתאות בבנק לאומי מסבירים את ההחלטה של חנן פרידמן שלא לקחת חלק במשחק הטבות המימון של הקבלנים. נתוני הבנק טובים, ההכנסות מריבית המשכנתאות עלו ב-11% - ואין לו צורך ללחוץ על דוושת הגז, כשההוצאות להפסדי אשראי בירידה וכשהוא מקבל טפיחה על השכם גם מהמפקח על הבנקים
בנק לאומי פרסם היום את הדוח שלו לרבעון הרביעי של השנה. מצד אחד, נרשמה ירידה של 1% בהכנסות, אבל הרווח הנקי, השורה התחתונה, רשם עלייה של כ-34% - 2.45 מיליארד שקל.
מבט אל נתוני 2024 כולה מסביר מדוע חנן פרידמן צוחק כל הדרך אל הבנק. זהו לא רק הרווח הגבוה ביותר בהיסטוריה לבנק בישראל (כמעט 10 מיליארד שקל), אלא צמיחה טבעית מכורח העלייה בריבית והאינפלציה. הלווים, גם נוטלי המשכנתאות, שילמו עוד אלפי שקלים בשנה. נכון, פרידמן גם יחלק דיבידנד גבוה של 40% (השיעור הגבוה ביותר שמותר), אבל זה אולי רק מסביר את ההחלטה שלו להוריד את הרגל מהגז בתחום המשכנתאות ולא לאפשר הטבות מימון של 10/90 לקבלנים.
המשכנתאות - 45% מהכנסות הריבית. חלוקת הריביות (צילום: מתוך דוח לאומי)
אחד הנתונים המעניינים שאפשר לגזור מהדוחות נוגע להכנסות מריבית. שנתית, לאומי הכניס 16.5 מיליארד שקל מריבית, חצי מיליארד שקל יותר מאשר ב-2023. אנחנו, כמובן, נתמקד בהכנסה מריבית של המשכנתאות. לפני הנתונים, הערה קצרה: הנתונים של לאומי מעניינים, משום שפרידמן ושות' החליטו לאמץ את ההמלצה של אור סופר, סגן המפקח על הבנקים, בעניין ליווי פרויקטים עם הטבות מימון. סופר מסביר, ובצדק, שהלוואות כאלה מסוכנות.
בנק מזרחי הוא עדיין הבנק בעל הנתח הגדול ביותר בתחום המשכנתאות ואין על כך עוררין, אבל יכול להיות שפרידמן כבר העריך בתחילת הפגישה את מה שאנחנו רואים עכשיו - נתוני המשכנתאות בצמיחה של 11% - ואין לו סיבה להמשיך וללוות פרויקטים כאלה. כלומר, הערך שקיבל, ההערכה מהמפקח על הבנקים, הוא גבוה, לעומת הלקוחות שיאבד ממבצעי המימון 10/90.
גם הקבלנים מצמצמים חשיפה לסיכון. הטבות מימון (shutterstock)
חשוב להדגיש שפרידמן כנראה גם ראה את הנולד. הקבלנים מתחילים לצמצם את הטבות המימון ועובדים מ-10/90 ל-20/80, מתוך חשש שזה יסכן אותם. הם הגדילו משמעותית את נתח המכירות ב-2024 וישתמשו בכלי הזה רק בלית ברירה. נזכיר כי בחודש דצמבר המערכת הבנקאית ביצעה משכנתאות בכמעט 14 מיליארד שקל - יותר ממרץ 2022. אם מישהו חשב שהבנקים לא יודעים מה הם עושים - הוא טועה.
ועכשיו - למספרים של לאומי. בשנת 2023 הכניס הבנק מריבית משכנתאות 6.689 מיליארד שקל, השנה - 7.482 מיליארד - הבדל של 11.8%. המשכנתאות מהוות כ-45% מהכנסות הריבית של הבנק ועם עלייה של כמעט 12% - אין ללאומי סיבה ללחוץ על הגז. במקביל, הבנק רשם ירידה בהוצאות בגין הפסדי אשראי במשכנתאות - מ-261 מיליון שקל ב-2023 ל-62 מיליון שקל ב-2024 - נתון מעולה עבור הבנק.
עוד ב-
השורה התחתונה ברורה לכולם - פרידמן עשה מעשה נכון, אבל לא בטוח שלולא ידע מה המספרים החזויים לסוף השנה, הוא היה פועל כך. בסוף, צריך לזכור: לאומי לא רק שהעניק הטבות 10/90 בעבר, אלא היה שותף לליווי פרויקטים של חברות שנותנות הטבות מימון רחבות יותר.
הכתבות החמות
תגובות לכתבה(4):
תגובתך התקבלה ותפורסם בכפוף למדיניות המערכת.
תודה.
לתגובה חדשה
תודה.
לתגובה חדשה
תגובתך לא נשלחה בשל בעיית תקשורת, אנא נסה שנית.
חזור לתגובה
חזור לתגובה
-
4.טיפשיםמולייר 03/2025/04הגב לתגובה זו1 0לו לא הייתם לוקחים משכנתאות ולראות לקנות בית כולנו היינו מרווחים אבל העדפתם לעצום עין מפני החזירות והגזל של בעלי ההון והבנקים לכן היום כולנו משלמים יותר גזל בכדי שהבנקים יחלקו דיווידנדים שמנים תחזירי הבר החמדנים שבעזרת השם יקנו ברזל הזה הרבה תרופות אמן.סגור
-
3.לקוחות ממושכנים עד הפנסיה זה עסק משתלם מאוד (ל"ת)טל 03/2025/04הגב לתגובה זו1 0סגור
-
2.ועוד הערה לנשיא הבנקאלחנן2 03/2025/04הגב לתגובה זו0 0בסוף אנשים לא יעמדו בהחזר ואתם תקרסו...........סגור
-
1.קרעו את הציבור אני משלם עוד 1800 שקל בחודש (ל"ת)אלחנן 03/2025/04הגב לתגובה זו0 0סגור
