תוכנית "חיסכון לכל ילד", שמופעלת מאז 2017 ע"י המוסד לביטוח לאומי, נועדה לאפשר לכל ילד בישראל לצבור סכום כסף עד גיל 18. הביטוח הלאומי מפקיד מדי חודש 58 שקל עבור כל ילד, וההורים יכולים לבחור אם להוסיף סכום זהה מקצבת הילדים ולהכפיל את ההפקדה החודשית. את החיסכון ניתן לנהל בקופות גמל או בפיקדונות בנקאיים.

דו"ח שפרסם הביטוח הלאומי באוגוסט מצא כי מאז השקת התוכנית ועד סוף 2025 הופקדו בה כ־25.4 מיליארד שקל. כ־17.7 מיליארד שקל, שהם 70% מהסכום, הופקדו על ידי הביטוח הלאומי, בעוד כ־7.7 מיליארד שקל הגיעו מהורים שבחרו להוסיף כסף לחיסכון. הרווח המצטבר בתוכניות בתקופה זו הגיע לכ־3.85 מיליארד שקל.

אלא שלא כל ההורים בוחרים להגדיל את החיסכון. מתוך 3,455,443 תוכניות שבהן בוצעו הפקדות במהלך 2025, ההורים הוסיפו 58 שקל בחודש ב־2,182,409 תוכניות, שהם 63.2%. בנוסף, שיעור הבחירה המצטבר של ההורים במסלול החיסכון מאז תחילת התוכנית עומד על כ־60%.

כעת, בדיקה חדשה שערכה חברת PWC עבור איגוד בתי ההשקעות ופורסמה ב"כלכליסט", מצביעה על משמעות נוספת לבחירת אפיק החיסכון. לפי הבדיקה, בהפקדות שהצטברו לכ־11,500 שקל במסגרת החיסכון המורחב, נרשם במסלול קופת גמל בסיכון מוגבר רווח של כ־8,800 שקל, לעומת כ־2,000 שקל במסלול הבנקאי שהציג את התוצאה הגבוהה ביותר. במסלול הבנקאי החלש ביותר עמד הרווח על כ־500 שקל.

הפער עשוי להיות משמעותי עוד יותר לאורך זמן. בסימולציה של PWC, המבוססת על הנחת המשך התשואות שנרשמו ב־9 השנים הראשונות, קופת גמל במסלול בסיכון מוגבר עשויה להגיע בגיל 18 לסכום כולל של כ־81.6 אלף שקל, כאשר הרווח עצמו צפוי לעמוד על קרוב ל־56 אלף שקל. בפיקדונות הבנקאיים, הסכום הכולל לפי הסימולציה נע בין כ־29 אלף ל־35 אלף שקל, בהתאם למסלול. כאשר החיסכון נמשך עד גיל 21, הסימולציה מציגה סכום של כ־114 אלף שקל במסלול המוגבר, לעומת כ־30–40 אלף שקל בבנקים.

חשוב להדגיש כי מדובר בסימולציה המבוססת על הנחות לגבי המשך התשואות, ואין ודאות שהביצועים שנרשמו בעבר יימשכו באותו קצב. בנוסף, התוצאות מושפעות מרמת הסיכון וממיסוי בעת משיכת הכספים. במקביל, תיקון חקיקה שנכנס לתוקף בתחילת 2025 מאפשר להעביר הפקדות עתידיות מהבנקים לקופות הגמל, ובמהלך 2025 נוידו כ־98 אלף חסכונות. לפי הנתונים, נתח החסכונות הפעילים המנוהלים בבנקים ירד לכ־16%, שהם כ־583 אלף חסכונות.

עוד ב-

ביטוח לאומי מכפיל את הסכום: התשלומים שיבטיחו את עתידכם

לכתבה המלאה